Účty peněžního trhu (money market accounts) v USA se na konci roku 2025 znovu ukázaly jako produkt, u kterého může být rozdíl mezi „průměrem“ a „nejlepší nabídkou“ obrovský. Podle dat sledovaných serverem Bankrate dosáhl národní průměrný výnos ke 23. prosinci 2025 hodnoty 0,45 % APY (roční procentní výnos). Jenže špičkové nabídky na trhu se ve stejném období pohybovaly až kolem 4,25 % APY, tedy více než devítinásobku průměru.
Hlavní pointa: u účtů peněžního trhu se „nevyplatí smířit se s průměrem“ – rozdíl v sazbě může rozhodovat o tisících korun ročně.
Co je účet peněžního trhu a čím se liší od spořicího účtu
Účet peněžního trhu je v praxi kombinací spoření a pohodlného přístupu k penězům. Oproti běžnému spořicímu účtu často nabízí možnost psát šeky a také debetní kartu pro výběry z bankomatu. Díky tomu je vhodný pro klienty, kteří chtějí peníze úročit, ale zároveň je mít po ruce pro nečekané výdaje.
Průměrná sazba se drží nízko, změny jsou jen kosmetické
Vývoj národního průměru byl v posledních týdnech poměrně stabilní. Data za uplynulé tři měsíce ukazují hodnoty převážně v pásmu 0,44–0,46 % APY. To je pro mnoho střadatelů signál, že bez aktivního srovnávání bank mohou snadno zůstat „zaseknutí“ na sazbě, která sice přináší jistotu, ale jen omezený výnos.
Nejlepší nabídky: až 4,25 % APY a násobně vyšší výnos
Bankrate ve svém srovnání uvádí, že nejvýhodnější účty peněžního trhu se ke 23. prosinci 2025 dostaly až na 4,25 % APY (například u Quontic Bank). Další výrazně nadprůměrné sazby se pohybovaly kolem 4,10 % (Zynlo Bank), 3,85 % (M.Y. Safra Bank), 3,77 % (Vio Bank) či 3,50 % (Sallie Mae Bank). Rozdíly mezi bankami jsou tedy natolik výrazné, že výběr instituce může mít na výsledný výnos větší vliv než samotná „situace na trhu“.
Vyšší zůstatek může znamenat vyšší úrok
Některé účty peněžního trhu používají takzvané „pásmové“ úročení: čím vyšší zůstatek klient drží, tím vyšší APY banka nabídne. Pro domácnosti a drobné investory to může být výhodné, pokud mají rezervu, kterou nepotřebují rozdělovat mezi více produktů. Současně však platí, že vyšší sazba může být podmíněna konkrétními pravidly banky a někdy i poplatky.
Na co si dát pozor: pojištění vkladů a poplatky
Bankrate zároveň připomíná praktickou stránku výběru účtu. Nejde jen o APY, ale i o to, zda je vklad pojištěný. U bank pojištěných FDIC je standardní limit ochrany vkladů typicky až 5 000 000 Kč (250 000 $) na vkladatele a banku (v závislosti na typu účtu). Vedle toho se vyplatí prověřit, zda účet nemá měsíční poplatek, jaké jsou podmínky pro jeho odpuštění a jak banky účtují případné transakce.
Proč sazby ovlivňuje Fed, ale banky nereagují hned
Úroky na účtech peněžního trhu nepřímo souvisejí s politikou americké centrální banky (Fed). Když se mění klíčové sazby, konkurenční banky často postupně upravují i výnosy na depozitních produktech. Nejde však o automatiku: zvýšení či snížení sazeb Fedu neznamená, že každá banka okamžitě změní nabídku. Právě proto je důležité sazby pravidelně porovnávat a nenechat se ukolébat tím, že „trh to nějak zařídí“.
Jak si vybrat správný účet peněžního trhu
Při výběru se vyplatí spojit tři věci: vysoké APY, nízké nebo nulové poplatky a funkce, které skutečně využijete. Pro část klientů bude klíčová dostupnost výběrů z bankomatu a kvalitní mobilní aplikace, jiní ocení mobilní vklad šeků nebo právě možnost platit a vybírat hotovost kartou z „rezervy“ bez nutnosti převodu. A protože se účet peněžního trhu v mnohém podobá vysoce úročenému spořicímu účtu, dává smysl zvažovat obě alternativy a vybrat produkt s nejlepší kombinací výnosu a flexibility.
Závěr: v prosinci 2025 rozhoduje srovnání
Zatímco národní průměr 0,45 % APY působí nevýrazně, nejlepší nabídky kolem 4,25 % APY ukazují, že trh stále umí odměnit aktivní střadatele. Kdo chce z hotovostní rezervy vytěžit maximum, měl by se dívat dál než na průměr, ověřit pojištění vkladů a porovnat nejen sazby, ale i poplatky a podmínky účtu.
Zdroj: yahoo.com