Akcie Wingstopu (WING) se znovu dostaly do hledáčku Wall Street. Dvě výrazné investiční banky – Jefferies a RBC Capital – v prosinci potvrdily, že u řetězce rychlého občerstvení s kuřecími křídly dál vidí nadprůměrný růstový příběh. Obě instituce se shodují na cílové ceně 350 $ (7000 Kč), přestože krátkodobý vývoj poptávky může být podle nich nerovnoměrný.
Jefferies: Silný start v Sydney a páky pro růst do roku 2026+
Jefferies po setkání s vedením společnosti potvrdila doporučení Buy i cílovou cenu 350 $ (7000 Kč). Analytici se s managementem – včetně generálního ředitele Michaela Skipwortha – setkali během investorských schůzek v Austrálii a navštívili také první pobočku Wingstopu v Sydney.
Podle Jefferies provoz v Sydney „funguje velmi dobře“ a je důkazem toho, že se mezinárodní partnerství značky postupně překlápí do konkrétního růstu v jednotlivých zemích.
V nejbližším období Jefferies očekává, že poptávkové trendy budou stabilní, ale kolísavé. Klíčová je však pro firmu teze, že Wingstop má v následujících letech připravené „páky“ pro zrychlení tržeb srovnatelných restaurací – a to do roku 2026 a dál. Jedním z hlavních argumentů je ambice zvednout průměrné tržby na jednu provozovnu zhruba z 2 mil. $ (40 mil. Kč) na 3 mil. $ (60 mil. Kč).
RBC Capital: Dlouhá růstová dráha v USA i teprve rozjížděná expanze
RBC Capital zvolila podobně optimistický tón. Ve výhledu pro sektor restaurací a volnočasových služeb zvýšila cílovou cenu akcií Wingstopu z 300 $ (6000 Kč) na 350 $ (7000 Kč) a ponechala doporučení Outperform. Wingstop zařadila mezi své top sázky pro rok 2026 v rámci restauračního segmentu.
RBC zdůrazňuje, že společnost má v USA stále velký prostor k růstu, a zároveň upozorňuje, že mezinárodní expanze je teprve na začátku. Právě kombinace domácího rozšiřování a postupného otevírání dalších trhů má podle banky podporovat růstový profil firmy i v dalších letech.
Co investoři sledují: výkon poboček a schopnost udržet prémiové ocenění
Wingstop je americký fast-casual řetězec zaměřený na kuřecí křídla, stripsy a sendviče, který provozuje a franšízuje více než 3000 restaurací po celém světě. U podobných značek investoři pečlivě hlídají zejména růst tržeb srovnatelných poboček a efektivitu jednotlivých provozoven.
RBC zároveň připouští, že akcie se obchodují s prémiovým oceněním, ale považuje ho za obhajitelné a „udržitelné“, pokud bude Wingstop dál naplňovat očekávaný růst. Jefferies k tomu přidává důležitý detail: i když může být krátkodobé prostředí „choppy“, dlouhodobý potenciál zvyšování tržeb na jednu restauraci a rozvoj v zahraničí zůstávají podle nich hlavními motory příběhu.
Zdroj: yahoo.com